Что такое биржевой стакан
Как с помощью биржевого стакана выбирать привлекательные активы для инвестиций
Содержание
Биржевой стакан, он же ордер бук, он же очередь заявок – это сводная таблица, в которой представлена информация по лимитным заявкам на покупку и продажу для конкретного актива в реальном времени. Также биржевой стакан иногда называют глубиной рынка и книгой заказов.
Как работать с биржевым стаканом
Подробно рассмотрим, что такое биржевой стакан, а также как анализировать биржевой стакан. Обычно в таблице расположено несколько столбцов, в которых указаны количество лотов, а также цена активов на продажу и на покупку.
Заявки на покупку и продажу иногда называют офферами, заявки на продажу – асками, заявки на покупку – бидами.
Цифра рядом с ценой означает количество лотов на покупку или продажу по данной цене.
В качестве актива могут выступать необязательно акции, но и, например, криптовалюта – принцип работы стакана от этого не меняется.
Существует понятие глубины стакана, которая обычно составляет 20*20, то есть инвестор видит 20 лучших по цене предложений для покупки и для продажи.
Стоит отметить, что 10 лотов не означает 10 акций. В зависимости от биржи количество акций в стандартном лоте может меняться.
Виды заявок
Заявки бывают крупными, средними и маленькими. Их «размер» высчитывается, исходя из среднедневного объема заявок по определенному активу. Чем крупнее заявка, тем большее влияние она оказывает на ситуацию на рынке в целом.
Также заявки могут быть пассивными и агрессивными. Пассивные – это те заявки, которые расставлены на определенных ценах и не совершают никаких действий, пока условия заявки не будут соблюдены.
Агрессивные заявки – это заявки, поданные с рынка, которые двигают цены. Грубо говоря, такие заявки «пробивают защиту», выставленную пассивными заявками.
Преимущества и недостатки биржевого стакана
Многие считают, что в современных условиях метод биржевого стакана устарел.
Например, он не дает увидеть так называемые скрытые заявки или заявки-айсберги, когда инвестор специально скрывает от других, на сколько лотов он сделал ордер, чтобы не вызвать резкого колебания цены. В итоге выходит, что анализ биржевого стакана не отражает реального положения дел (вы видите в таблице заявку на один лот, а в реальности их гораздо больше).
Тем не менее, стакан все равно остается эффективным инструментом, но в при использовании вместе с другими инструментами – например, с лентой (times & sales) и графиком цен.
Биржевой стакан доступен на большинстве бирж, в том числе и на Currency.com. Для того, чтобы увидеть этот инструмент, необходимо выбрать актив, а затем нажать на соответствующую иконку.
В мобильном приложении нужно выбрать актив и проскроллить страничку вниз.
FAQ
Зачем нужен биржевой стакан?
Стакан помогает инвестору оценить привлекательность актива и спрогнозировать изменения цены актива, ориентируясь на баланс спроса и предложения. Стакан также позволяет в режиме реального времени наблюдать, как формируется стоимость актива.
Какие существуют виды биржевых стаканов?
Стаканы бывают обычные и разреженные. Отличие между ними заключается в том, что разреженные стаканы включают в себя гистограмму, а также используются для оценки ликвидности актива.
Каковы основные недостатки биржевого стакана?
Существуют фиктивные заявки, когда крупные игроки выставляют ордеры на биды и на аски, а затем резко закрывают их, когда остальные инвесторы начинают их покупать. Кроме того, стоит помнить, что стакан не подходит для долгосрочных инвестиций.
